Masyhad pada akhirnya akan melampaui semua desa di sekitarnya. Namanya saat ini diperoleh yang berarti "tempat syahid " mengacu pada tempat suci Imam Reza , tempat Imam Syiah kedelapan, Ali al-Rida, dimakamkan.

Khalifah Abbasiyah Harun al-Rashid juga dimakamkan di tempat suci yang sama.

Kuil ini merupakan tempat ziarah yang penting, dikunjungi oleh 25 juta orang setiap tahun di tempat yang sering digambarkan sebagai "kota paling suci di Iran". 

Masyhad kemudian juga dikaitkan dengan Ferdowsi, penyair Persia dan penulis Syahnameh, yang lahir di Tus (dengan banyak institusi di Masyhad dinamai menurut namanya).

Masyhad menikmati kemakmuran relatif pada periode Mongol, dan terus berkembang.

Antara tahun 1736 dan 1796, Masyhad menjadi ibu kota Afsharid Iran yang diperintah oleh dinasti Afsharid yang didirikan oleh Nader Shah, yang makamnya terletak di kota tersebut.

Di era modern, Masyhad terus berkembang dan menjadi kampung halaman beberapa tokoh sastra dan seniman paling penting di Iran modern, seperti penyair Mehdi Akhavan-Sales, dan penyanyi dan komposer tradisional Iran Mohammad-Reza Shajarian.

Pada tanggal 30 Oktober 2009 (peringatan kesyahidan Imam Reza), Presiden Iran saat itu Mahmoud Ahmadinejad mendeklarasikan Masyhad sebagai "ibu kota spiritual Iran". 

Tempat suci Imam Reza

Makam Imam Reza, terletak di Masyhad, Iran adalah sebuah kuil Islam yang berisi sisa-sisa Ali al-Rida yang kedelapan Imam Islam Syiah.

Ini adalah masjid terbesar di dunia berdasarkan luasnya.

Di dalam kompleks ini juga terdapat Masjid Goharshad, museum, perpustakaan, empat seminari, pemakaman, Universitas Ilmu Pengetahuan Islam Razavi, dan bangunan lainnya.

Kompleks ini merupakan pusat pariwisata di Iran dan digambarkan sebagai "jantung Syiah Iran" dengan 25 juta warga Syiah Iran dan non-Iran mengunjungi kuil tersebut setiap tahun, menurut perkiraan tahun 2007.

Makam itu sendiri meliputi area seluas 267.079 meter persegi sedangkan tujuh halaman yang mengelilinginya mencakup area seluas 331.578 meter persegi, dengan total luas 598.657 meter persegi.

Kota ini juga terpilih sebagai Ibu Kota spiritual Iran pada tahun 2009 dan menjadi kota kebudayaan islam 2017.